Curso online de Gestión de Tesorería de la Empresa

Temario:

• 1. Funciones del tesorero en el seno del departamento financiero. Organización. Habilidades. Objetivos
  • Funciones del departamento de tesorería.
    • Funciones operativas.
    • Funciones financieras.
    • Definición de la política de actuación.
    • Funciones propias del Tesorero.
  • Centralización de la tesorería.
    • Introducción.
    • Descentralización total.
    • Centralización total.
    • Descentralización operativa con centralización financiera.
  • Centralización de otras funciones relacionadas con la tesorería.
    • Centralización de cobros y pagos.
    • Centralización Bancaria.
• 2. El presupuesto de tesorería
  • Introducción.
  • Principales características del Presupuesto de Tesorería.
    • Estructura y contenido.
    • Estructura.
  • Qué hacer una vez completado el Presupuesto de Tesorería.
• 3. La obtención de la posición. Cash Management. Cash Pooling. Integración con bancos
  • Control y seguimiento de las distintas posiciones de tesorería: la posición en fecha valor.
    • La posición de liquidez o posición de tesorería.
    • Recursos necesarios para la elaboración de la posición de tesorería.
    • Instrumentos para la realización de la gestión diaria de la tesorería.
    • ¿Cómo elaborar la posición?
  • Centralización de la posición de tesorería.
  • Cash Pooling.
    • Introducción.
    • Ventajas e inconvenientes del Cash Pooling.
    • Implicaciones legales y fiscales.
    • Tipos de Cash Pooling.
    • Barrido Saldo Cero
    • Cash Pooling Conceptual.
    • Cenicienta (Overnight).
    • Cash Pooling Condicional.
    • Cash Pooling Condicional Retroactivo.
• 4. Gestión de las posiciones de tesorería I. Colocación de excedentes e instrumentos
  • Introducción.
  • Alternativas de inversión en los mercados financieros.
    • Bolsa.
    • Mercados de Productos Derivados.
    • Mercados de Deuda Pública.
    • Mercados Monetarios.
    • Fondos de Inversión.
  • ¿Cuáles son los instrumentos más apropiados para la colocación de excedentes?
    • Operaciones REPO.
    • El recurso a los depósitos con tipos de interés a la baja.
    • Sugerencias prácticas para invertir excedentes.
    • Descuento por pronto pago.
    • Uso de productos derivados.
• 5. Gestión de las posiciones de tesorería II. La financiación en el corto plazo
  • Financiación a través de intermediarios financieros.
    • Diferencias entre operaciones de préstamo y de crédito.
    • Crédito en cuenta corriente.
    • Préstamos.
    • Descuento bancario.
    • Descuento comercial.
    • Créditos de firma.
  • El crédito interempresarial.
    • El crédito comercial.
    • Influencia de las posiciones dominantes en la negociación del crédito de proveedores.
• 6 La negociación del tesorero con las entidades financieras
  • Estrategia de negociación de la posición global de tesorería con las entidades bancarias.
  • Fijación de la política bancaria.
    • Número de entidades.
    • Estrategia de negociación.
    • Control y seguimiento de las condiciones pactadas.
    • Necesidad de control de las condiciones pactadas.
    • Procesos de control de condiciones bancarias aplicadas.
    • Objetivo del seguimiento de las condiciones pactadas.
    • El balance banco-empresa.
• 7. La gestión de cobros. Factoring
  • Introducción.
  • Factores que influyen en la definición de los circuitos de cobro y pago.
    • La política de ventas y crédito a clientes.
    • La política de compras y stocks.
    • Elementos definidores del circuito de cobros.
    • Elementos definidores del circuito de pagos.
    • Análisis de los circuitos de cobro y pago.
    • El concepto de FLOAT.
  • Los medios de cobro.
    • El cómputo del vencimiento.
    • La transferencia.
    • El cheque.
    • Documentos negociables emitidos por el deudor.
    • Recibos emitidos por el acreedor.
    • Factoring.
• 8. La gestión de pagos. Confirming
  • Introducción.
  • La domiciliación de recibos.
  • Los cheques de cuenta corriente.
  • El cheque bancario.
  • Documentos negociables.
  • Transferencias.
  • Las tarjetas de crédito, ¿y por qué no?
  • Confirming.
    • Concepto.
    • Relación entre la entidad financiera y la empresa cliente.
    • Utilidad del pago confirmado para la empresa cliente.
    • Relación entre la entidad financiera y los proveedores.
    • Utilidad del pago confirmado para los proveedores.
    • Conclusiones finales acerca del pago confirmado.
    • Costes del pago confirmado.
  • Gestión de pagos mediante pagos domiciliados
  • Conclusiones.
• 9. El riesgo de crédito de clientes
  • Introducción.
  • Fuentes de información sobre el cliente.
  • Medición del riesgo.
  • La política de riesgos.
  • Minimizar riesgos: factoring vs. seguro de riesgo.
  • Seguimiento proactivo y preventivo del crédito concedido.
• 10. La cobertura de riesgos: Riesgo de tipo de cambio y riesgo de tipo de interés. Instrumentos financieros aplicables
  • Las permutas financieras o swaps.
    • Introducción y generalidades.
    • Los swaps de tipos de interés.
    • Los swaps de divisas.
  • Depósito Forward – Forward y la compraventa de divisas a plazo.
  • El depósito forward – forward.
  • Compraventa de divisas a plazo.
  • Contratando un forward de divisas. Utilización como seguro de cambio.
  • Acuerdos sobre tipos de interés futuros (FRA).
    • Liquidación de los contratos.
  • Acuerdos sobre tipos de cambio futuros (FXA).
  • Los Futuros Financieros.
    • Introducción.
    • Futuros sobre tipos de interés.
    • Futuros sobre divisas.
  • Las Opciones Financieras.
    • Introducción.
    • Utilización de los contratos de opción.